Gildan Activewear fusionerer med HanesBrands for en virksomhedsværdi på omkring 4,4 milliarder dollars

Gildan Activewear, Inc. (GIL, GIL.TO) og HanesBrands, Inc. (HBI) annoncerede onsdag, at de har indgået en endelig fusionsaftale, hvor Gildan vil overtage HanesBrands.

Denne transaktion indebærer en aktiekapital på cirka 2,2 milliarder dollars og en virksomhedsværdi på cirka 4,4 milliarder dollars for HanesBrands, baseret på slutkursen for Gildans almindelige aktier den 11. august 2025.

Efter transaktionens afslutning vil Gildans hovedkvarter fortsat være placeret i Montreal, Quebec, og det fusionerede selskab vil opretholde en stærk tilstedeværelse i Winston-Salem, North Carolina.

Derudover har Gildan til hensigt at indlede en gennemgang af strategiske alternativer for HanesBrands Australia, hvilket kan omfatte et salg eller en anden transaktion.

I henhold til fusionsaftalens vilkår, som enstemmigt er godkendt af begge selskabers bestyrelser, vil HanesBrands' aktionærer modtage 0,102 almindelige aktier i Gildan og 0,80 cents i kontanter for hver aktie i HanesBrands.

HanesBrands' bestyrelse anbefaler, at HanesBrands' aktionærer stemmer for den foreslåede transaktion.

Baseret på slutkursen for Gildan og HanesBrands' almindelige aktier den 11. august 2025 indebærer tilbuddet en værdi på 6,00 dollars pr. HanesBrands-aktie, hvilket repræsenterer en præmie på cirka 24 procent i forhold til HanesBrands' slutkurs på denne dato.

Ved afslutningen vil HanesBrands' aktionærer eje omkring 19,9 procent af Gildan-aktierne på et ikke-udvandet grundlag, hvilket giver HanesBrands' aktionærer mulighed for at deltage i det fusionerede selskabs forventede vækstmuligheder og synergier.

Transaktionen er betinget af HanesBrands' aktionærgodkendelse og andre sædvanlige betingelser, herunder myndighedsgodkendelser, og at de Gildan-aktier, der skal udstedes i henhold til fusionsaftalen, godkendes til notering på New York Stock Exchange og Toronto Stock Exchange. Transaktionen forventes afsluttet i slutningen af 2025 eller begyndelsen af 2026.

Den implicitte transaktionsvederlag er cirka 87 procent aktier og 13 procent kontanter for hver HanesBrands-aktie.

Kontantdelen af købet forventes at være cirka 290 millioner dollars. Gildan forventer at refinansiere HanesBrands' revolverende kreditfacilitet, terminslån, usikrede obligationer og kortfristet gæld på i alt cirka 2 milliarder dollars.

I forbindelse med købet har Gildan opnået 2,3 milliarder dollars i forpligtet transaktionsfinansiering, bestående af en brofacilitet på 1,2 milliarder dollars og terminslån på i alt 1,1 milliarder dollars.

Brofaciliteten yder finansiering til at understøtte en forventet udstedelse af nye gældsbeviser inden transaktionens afslutning.

Gildan bekræfter sin omsætnings- og indtjeningsprognose for hele året 2025.

Gildan giver en treårig prognose for perioden 2026-2028 med en nettoomsætningsvækst på en årlig sammensat vækstrate på 3 til 5 procent og en justeret indtjening pr. aktie CAGR på i den lave ende af 20 procent, startende fra midtpunktet af Gildans justerede indtjening pr. aktie-prognose for 2025.(DPA)

Denne artikel blev oversat til dansk ved hjælp af et AI-værktøj.

FashionUnited bruger AI-sprogteknologi til at give modeprofessionelle over hele verden bredere adgang til nyheder og information. Selvom vi bestræber os på nøjagtighed, er AI-oversættelser i konstant udvikling og er måske endnu ikke fejlfri. For feedback eller spørgsmål vedrørende denne proces, kontakt os venligst på info@fashionunited.com.